Kurz vor Weihnachten in London. Eine Serie von Bombenattentaten erschüttert die Hauptstadt. Die Polizei findet ein Bekennerschreiben des Hexers, des berühmten Verwandlungskünstlers, der Scotland Yard schon so manches Mal genarrt hat. Und dann fällt auch noch der Weihnachtsmann vom Himmel. Inspektor Bliss und seine schwurbelnde Assistentin Wembury ermitteln, eher widerwillig unterstützt von der angesehenen Gerichtsmedizinerin Dr. Menders. Doch erneut haben sie die Gerissenheit des Hexers unterschätzt. Und ebensowenig haben sie damit gerechnet, dass der Weihnachtsmann immer wieder von den Toten aufersteht. Ist der Mann im roten Gewand am Ende etwa selbst der Hexer? Oder gar der echte Weihnachtsmann?